La saisonnalité des matières premières

Tout le monde a vu au moins une fois dans sa vie le film « Un fauteuil pour deux ». Après tout, c’est un incontournable des fêtes de fin d’année. Les échanges de contrats à terme sur la poitrine de porc au début du film, puis le rapport sur le jus d’orange grâce auquel les deux protagonistes, Dan Aykroyd et Eddie Murphy, prennent leur revanche sur les frères Duke… impayable !

Le trading sur les matières premières est l’une des façons les plus fascinantes d’intervenir sur les marchés financiers, car il présente une caractéristique que l’on retrouve rarement sur les autres marchés : la saisonnalité. Ce cycle naturel des fluctuations de prix offre aux traders un avantage particulier.

Savoir, par exemple, qu’une matière première tend à évoluer de la même manière à une période donnée de l’année, précisément en raison de sa saisonnalité, représente un avantage propre à ce marché. Ces évolutions récurrentes s’expliquent par les cycles de production, les conditions météorologiques et les habitudes de consommation qui se répètent chaque année.

Par ailleurs, comme les prix des matières premières ont tendance à augmenter en période d’inflation, investir dans cette classe d’actifs peut contribuer à protéger un portefeuille contre l’érosion du pouvoir d’achat.

Le spread trading est le meilleur moyen de tirer parti de la saisonnalité des matières premières et constitue une excellente occasion de diversifier ton portefeuille tout en réduisant les risques. Équilibrer, couvrir et protéger son portefeuille devrait être la priorité de chaque trader, et comprendre la saisonnalité des matières premières y contribue grandement.

Le spread trading demande également beaucoup moins de temps : tu n’es pas obligé de passer tes journées devant un écran à suivre les cours en temps réel. En travaillant avec des données de fin de journée (End of Day), quelques minutes suffisent pour préparer les opérations du lendemain. C’est donc une activité idéale même si tu la pratiques à titre secondaire, sans renoncer aux opportunités qu’offre la saisonnalité des matières premières.

Bien entendu, il ne suffit pas d’apprendre à utiliser des bases de données statistiques et des logiciels pour analyser la saisonnalité des matières premières. Il faut aussi savoir exploiter les principaux rapports du secteur, interpréter le C.O.T. pour comprendre comment se positionnent les grands opérateurs, étudier la structure par échéance des contrats à terme afin de repérer d’éventuelles anomalies et analyser la répartition du contango pour déterminer si un mouvement de prix est dû à la spéculation ou à des facteurs réels, comme une sécheresse ou une épidémie. Ce ne sont là que quelques-uns des éléments essentiels qui complètent l’analyse de la saisonnalité des matières premières.

Blé, café, jus d’orange… tu peux non seulement t’en servir pour préparer un délicieux petit-déjeuner, mais aussi, en connaissant leur saisonnalité, les négocier sur les marchés et en tirer un profit. Je t’ai donné envie d’en savoir plus ? Clique sur le bouton ci-dessous et viens découvrir le spread trading et comment profiter des opportunités qu’offre la saisonnalité des matières premières !

En savoir plus